[테마 동향]

강세테마 : 국내 상장 중국기업, 코로나19(음압병실/음압구급차), 비철금속, 자동차 대표주, 손해보험, 반도체 대표주(생산), 여행, 수소차, 생명보험 등...

약세테마 : 육계, 마리화나(대마), 건설기계, 증강현실(AR), 인터넷 대표주, 온실가스(탄소배출권), 2차전지(생산), 여름, 조선, 기업인수목적회사(SPAC) 등...


[특징 테마]

- 은행/손해보험/생명보험/증권 -

한은, 기준금리 인상에 상승.

▷한국은행은 금일 금융통화위원회를 열고 연 0.5%인 기준금리를 0.75%로 인상키로 결정했음. 한은이 기준금리를 인상한 것은 지난 2018년 11월(1.5%→1.75%) 이후 2년 9개월(33개월) 만이며, 지난해 코로나19 확산 이후 스리랑카를 제외한 아시아 국가 중에선 첫 인상임.

▷시장에서는 이처럼 통화정책 기조를 바꾼 것이 그동안 시중에 돈이 많이 풀린 부작용으로 가계대출 증가, 자산 가격 상승 등 '금융 불균형' 현상이 심해진데다 인플레이션(물가상승) 우려도 커지고 있기 때문으로 해석하고 있음.

▷한편, 한국은행은 올해 실질 국내총생산(GDP) 성장률 전망치를 4.0%로 유지했음.

▷이 같은 소식에 카카오뱅크, JB금융지주, 한화손해보험, 코리안리, 한화투자증권 등 은행/생명보험/손해보험/증권 등 금융주가 상승세를 기록중임.


- PCB(FPCB 등) -

삼성전자 비메모리 투자 수혜 기대감 등에 상승.

▷대신증권은 보고서를 통해 삼성전자의 240조원 규모 설비투자 관련, 반도체 PCB 산업에 반사이익이 예상된다고 분석. 특히, 삼성전자가 시스템반도체 분야에서 비메모리, 파운드리를 중심으로 투자 비중을 증가시킬 것으로 추정되는 가운데, 메모리 중심에서 비메모리, 파운드리 영역으로 포트폴리오가 다변화되면 반도체 PCB 중 FC BGA, SiP, FC CSP 수요 증가가 예상된다고 밝힘.

▷또한, 삼성전자가 해당 분야에서 이전대비 점유율 증가가 이루어지면, 반도체 PCB 업체의 물량 증가/가동률 확대도 동반하여 진행될 것으로 분석. 이에 반도체 PCB 업체는 저수익사업 축소, MSAP 공정 투자로 고부가 중심의 포트폴리오 전환이 이루어진 점을 감안할 시 2022년 하반기 추가적인 성장이 예상된다고 밝힘.

▷이 같은 분석 속 금일 심텍, 삼성전기, 코리아써키트 등 PCB(FPCB 등) 테마가 상승세를 기록중임.


- 반도체 관련주 -

필라델피아 반도체지수 상승 및 TSMC 반도체 가격 인상 소식 등에 일부 관련주 상승.

▷지난밤 美 증시가 잭슨홀 회의를 앞두고 금융주 및 경제 재개 관련주 강세 등에 소폭 상승한 가운데, 필라델피아 반도체지수도 개별 기업들의 호재 소식 등으로 상승. 지수는 전 거래일 대비 27.16(+0.81%) 상승한 3,372.55를 기록.

▷엔비디아(+1.93%)는 美 에너지부 아르곤 국립연구소의 가장 큰 GPU 기반 슈퍼컴퓨터가 엔비디아 컴퓨팅 플랫폼에서 실행될 것이라는 발표 속에 상승했고, 웨스턴디지털(+7.80%)은 日 키옥시아 홀딩스와 합병 논의 소식 속에 큰 폭 상승. TSMC(+4.39%)는 칩 수요 증가에 칩의 가격을 10~20% 인상할 계획을 발표하면서 상승했으며, 마이크로칩테크놀로지(+2.30%)는 2대1 주식분할 발표 등에 상승 마감했음.

▷하나금융투자는 보고서를 통해 반도체 파운드리 서비스 1위 공급사인 TSMC가 파운드리 서비스 가격을 상향 조정했다며, 이와 같은 수혜를 TSMC뿐만 아니라 반도체 파운드리 업종 내의 다른 서비스 공급사들도 누릴 것으로 분석. 이러한 소식 속 설비투자 강도는 점점 더 커질 가능성이 크다며, 반도체 장비 공급사에 추가적인 관심을 가져야 한다고 밝힘.

▷이와 관련, 금일 DB하이텍, SK하이닉스, 아이텍, 윈팩, 원익IPS, 하나마이크론, 엠케이전자 등 일부 반도체 관련주가 상승세를 기록중임. 

- 코스피 특징주★

조일알미늄(018470) : 롯데알미늄과 2차전지용 양극박 원재료 공급을 위한 업무협약(MOU) 체결 소식에 상한가.
▷전일 동사와 롯데알미늄은 2차전지용 양극박의 원재료 공급을 위한 업무협약(MOU)을 체결함. 이번 협약을 기반으로 양사는 글로벌 시장확대의 기치를 걸고 2차전지용 양극박 생산량 증대 등 투자확대 및 경쟁력 있는 소재 개발을 위한 공동연구에 나설 예정임. 롯데알미늄은 양극박 사업 확대를 위한 원재료의 안정적 공급량을 확보하고, 동사는 양극박용 원자재 판매처 확보로 양사 간 시너지를 극대화한다는 계획으로 전해짐.
▷한편, 동사는 2차전지용 양극박 원자재 공급량을 기존 5,000t에서 40,000t까지 생산량을 확대할 예정이며, 이를 위해 지난 7월12일 친환경 전기차 수요증가에 따른 2차전지 소재공급 확대를 위한 150억원 규모의 설비 투자 계획을 밝힌 바 있음.

효성화학(298000) : SK머티리얼즈 합병/소멸에 따른 새로운 투자대안 부각 분석 등에 급등.
▷하나금융투자는 동사에 대해 12월1일로 예정된 SK머티리얼즈의 합병/소멸에 따라 반도체 및 디스플레이용 특수가스 대장주에 대한 투자가 사실 상 어려워진 가운데, 동사가 그 투자대안으로 부각될 전망. SK머티리얼즈의 NF3 규모는 1.2만톤으로 추정되는데 동사 NF3(네오켐)의 규모는 0.48만톤으로 40% 수준으로 그동안 상대적으로 NF3의 가치가 부각되지 못했지만, 2020년부터 부산물 F2N2 가스가 본격 반영됨에 따라 2018~19년 10% 내외에 불과했던 OPM이 올해 상반기에는 18%까지 상승했으며, 현재 효성티앤씨에 귀속된 중국 NF3설비 0.3만톤(현재 0.15만톤+증설 0.15만톤)이 중장기적으로는 동사로 이전될 가능성이 높다는 점이 NF3 가치 부각이 필요한 이유이라고 설명.
▷아울러 주가는 고점 대비 20% 급락했으나, 우려와 달리 3Q21 영업이익은 660억원(QoQ -8%, YoY +165%)으로 전분기와 유사하며, 컨센(729억원)에도 부합할 것으로 전망.

OCI(010060) : 포스코케미칼과 2차전지 음극재소재 '피치' 국산화 추진 소식 등에 상승.
▷동사와 포스코케미칼 합작사인 피앤오케미칼은 언론을 통해 총 745억원을 투자해 2차전지 핵심소재인 음극재 코팅용 피치(Pitch) 1만5,000톤을 생산한다고 밝힘. 2020년7월 설립된 피앤오케미칼은 포스코케미칼이 51%, OCI가 49%의 지분을 보유한 합작법인으로, 이번 프로젝트의 투자는 양사가 지분 비율에 따라 순차적으로 출자할 예정. 이번에 생산하는 피치는 녹는점이 높은 고연화점(高軟化點) 피치로, 국내에는 음극재용 피치 제조사가 없어 전량 수입에 의존하고 있으며 국내에서 유일하게 피치 생산기술을 보유한 동사가 이번 협력으로 기존의 철강부산물을 활용한 피치 생산에서 석유계 고연화점 피치 생산으로새로운 사업 진출을 통한 수익 증대가 기대되고 있음.
▷현대차증권은 보고서를 통해 하반기 태양광 수요 계절적 성수기 및 제한적 증설로 최근 폴리실리콘 가격 다시 반등하고 있는 가운데, 최근 미국의 중국산 태양광 제품 관련 무역장벽이 더욱 높아지고 있고, 유럽까지 확대 중이라고 밝힘. 이에 동사의 3분기 실적은 시장 컨센서스를 또 다시 상회할 것이며, 4분기 실적 전망치 역시 상향 조정한다고 밝힘.
▷한편, 전일 장 마감 후 200억원 규모 자사주 취득 신탁계약 연장 결정(기간:2021-09-20~2021-12-19, KB증권) 공시.

코스맥스(192820) : 중국 사업 확장 긍정적 분석 등에 상승.
▷하나금융투자는 동사에 대해 2분기 매출액 및 영업이익이 각각 4,304억원(YoY +13%), 439억원(YoY +68%)으로 어닝 서프라이즈를 기록했다며, 특히 중국 상해 법인 매출이 YoY 43% 증가하면서 실적 개선을 견인했다고 분석.
▷아울러 중국 내 ODM 사업 입지는 한층 강화될 것으로 전망되는 가운데, 3분기 연결 영업이익은 200억원(YoY +41%)을 기록할 것으로 전망.
▷또한, 중국 로컬 브랜드 시장점유율 상승 및 치열한 경쟁으로 1~2년에 한번씩 주도 브랜드가 교체되고 있는 상황에서 동사의 밸류체인 상 입지는 더욱 공고해지고 있다고 분석.

삼성전기(009150) : MLCC 우려 과도 분석 속 하반기 호실적 전망 등에 상승.
▷신한금융투자는 동사에 대해 3분기 영업이익은 4,324억원(+41% YoY)을 기록할 것으로 전망. 이는 MLCC 호황이 지속되고 있는 가운데, 하반기(성수기)에 진입하며 하이엔드 제품군의 수요가 계속해서 견조한 점과, 전력 고객사의 스마트폰 증산 및 북미 고객사의 플래그십 출시로 부품업계 수요가 회복되고 있기 때문인 것으로 분석. 또한, 연초 우려와 달리 우호적인 원/달러 환율 환경도 이어지고 있다고 밝힘.
▷한편, 일각에서 Yageo의 저항기 가격 하락 뉴스를 수동부품 다운 싸이클의 조짐으로 해석하고 있지만, 저항기/인덕터 가격 흐름은 지난해 말과 올해 상반기에도 대만과 국내 기업들 간에 차별화를 보이고 있다며, 오히려 경쟁사 Murata의 코로나19 영향 공장 가동 중단으로 MLCC 수급이 타이트한 상황이 지속될 것으로 전망.

더블유게임즈(192080) : 자회사 더블다운인터액티브, 美 나스닥 IPO 로드쇼 개시 소식에 상승.
▷동사는 언론을 통해 자회사 더블다운인터액티브가 미국 나스닥 기업공개(IPO)를 위한 로드쇼 절차를 개시했다고 밝힘. 더블다운인터액티브가 밝힌 ADS(주식예탁증서)당 예상 공모가범위는 18달러에서 20달러이며, 발행 물량은 526만3,000주, 구주 매출 물량은 105만3,000주임. 이번 상장 공모절차를 통해 9,500만 달러에서 1만500만 달러의 신주 공모 자금이 회사로 유입될 전망이며, 더블다운인터액티브는 로드쇼를 통해 다수의 해외 기관 투자자로부터 ADS에 대한 수요 예측을 진행하게 됨.

한화투자증권(003530) : 한화자산운용, 동사 지분 인수에 소폭 상승.
▷전일 한화자산운용은 전자공시를 통해 3,201.37억원 규모 동사 지분 26.46%(5,676만1,908주)를 시간외 대량매매 방식으로 인수했다고 밝힘. 이에 한화자산운용의 동사 보유 지분은 46.08%로 증가해 최대주주로 올라섰음.
▷이와 관련, 한화자산운용은 언론을 통해 "급변하는 경영 환경에 대응할 수 있는 신속한 의사결정 구조를 확보하기 위한 것"이라며, "증권과의 협력을 통해 글로벌 비즈니스, 디지털 금융 생태계 구축 등 신사업 진출을 가속화할 목적으로 다른 주주사에 매수를 제안했다"고 밝힘. 이어 "저금리 기조와 풍부한 유동성으로 증권업의 영업이익 및 순이익이 증가할 것으로 예상되면서 지분법 이익을 기대할 수 있다"고 덧붙임.

엔씨소프트(036570) : 신작 '블레이드앤소울2' 실망감 등에 급락.
▷동사가 이날 0시 신작 MMORPG ‘블레이드&소울2’를 구글플레이와 애플 앱스토어에 정식 출시한 가운데, 기대에 미치지 못한다는 실망감이 커지는 모습. 앞서 '블레이드&소울2'는 동사의 최대 기대작으로 사전예약자만 746만명이 몰리면서 국내 사전 예약 최고 기록을 세운 바 있음. ▷일부 온라인 커뮤니티에서는 '과금유도가 심하다'는 지적이 쏟아지고 있는 등 '블레이드&소울2'가 기대에 못미친다는 반응들이 나오고 있음.

두산인프라코어(042670) : 80% 비율 감자 및 약 8,000억원 규모 유상증자 추진 계획 발표 등에 급락.
▷전일 장 마감 후 80% 비율의 감자 결정(기준일:2021-10-12, 상장예정:2021-10-26) 공시. 아울러 약 8,000억원 규모 주주배정 후 실권주 일반공모 방식 유상증자 추진 계획 공시.
▷이와 관련, 대신증권은 동사에 대해 전일 기준 시가총액 1.15조원, BW 1,000만주 감안 시 8,000억원 증자의 희석률은 38% 수준으로 단기적으로 대규모 증자에 따른 주가 충격이 예상된다고 밝힘.

마니커(027740) : 80% 비율 감자 및 약 484.67억원 규모 유상증자 결정 등에 급락.
▷전일 장 마감 후 80.00% 비율의 감자 결정(기준일:2021-10-20, 상장예정:2021-11-03) 공시.
▷아울러 운영자금 등 확보 목적으로 23,816,710주(484.67억원) 규모 주주배정후 실권주 일반공모 유상증자 결정(예정발행가:2,035원,1주당 약 0.10주 배정,청약예정:2021년12월02일(우리사주조합)/2021년12월02일~2021년12월03일(구주주),상장예정:2021-12-23) 공시. 

- 코스닥 특징주★

원방테크(053080) : 무상증자 권리락 효과 발생에 상한가.
▷전일 장 마감 후 무상증자로 인한 권리락 효과가 금일 발생한다고 공시. 기준가격은 22,400원임.

랩지노믹스(084650) : UAE에 코로나19 진단키트 1,000만회분 공급 소식 등에 급등.
▷동사는 금일 언론을 통해 UAE와 내년 1월까지 1,000만회분의 코로나19 진단키트를 공급하기로하고 1차 공급계약을 체결했다고 밝혔음. 동사는 1차 200만회분을 이번 주 발주받아 내달까지 납품할 계획이며, UAE는 매월 진단키트 200만~300만회분을 분할 발주할 예정. 동사는 지난해부터 올해 7월까지 UAE에 진단키트 약 900만회분을 수출한 바 있음.
▷KTB투자증권은 동사에 대해 기업가치 상승이 기대된다고 밝힘. 이와 관련, 미국 메릴랜드주 CIAN Diagnostics와의 공급계약, 쥬비스다이어트, 휴온스 등 다양한 기업들과의 협력 계약을 통한 PGS 사업 확대, 동반진단 사업, 면역항암제 및 코로나19 백신과 같은 신약 개발 사업 등 신규 사업 진출 때문이라고 밝힘.
▷아울러 2021년 연간 매출액은 2,000억원, 영업이익은 1,000억원을 기록할 것으로 전망. 국내 진단키트 기업들 중 유일하게 연초대비 주가 성장률 시현했음에도 불구하고 2021년 예상 PER 4배로 5개 해외진단 기업들의 PER 25배 대비 매우 저평가 되어 있는 상황이라고 언급.

펄어비스(263750) : 메타버스 플랫폼을 적용한 신작 '도깨비' 트레일러, 게임스컴2021 오프닝 나이트 라이브 공개 소식에 급등.
▷언론에 따르면, 전일(현지시간) 동사가 메타버스 플랫폼에 구현한 도깨비(몬스터) 수집 오픈월드 액션 어드벤처(CCOWAA) 게임 '도깨비'의 최신 영상을 세계 3대 게임쇼 독일 '게임스컴 2021'의 개막 행사 '오프닝 나이트 라이브(ONL)'에서 공개한 것으로 알려짐.
▷도깨비의 그래픽은 동사가 자체 개발한 신형 게임 엔진으로 만들어졌으며, 마인크래프트나 로블록스, 네이버 제페토 등 글로벌 인지도가 높은 메타버스 플랫폼들이 대부분 조악한 그래픽을 갖고 있는 것과 달리 유려한 디자인과 완성도 높은 그래픽 등을 특징으로 하고 있는 것으로 전해짐.

시스웍(269620) : 300억원 규모 BW 발행 결정 속 급등.
▷전일 장 마감 후 시설자금 등 확보 목적으로 300억원 규모의 공모 신주인수권부사채권 발행 결정(행사가액:1,995원, 행사청구일:2021-11-15 ~ 2024-09-15) 공시.

비즈니스온(138580) : 중장기적 실적 성장 전망 등에 강세.
▷메리츠증권은 동사에 대해 기업 인수를 통한 사업부문별 경쟁력 강화 및 확대, B2B 이커머스 진출로 중장기적 실적 성장이 기대된다고 전망. 아울러 통합 재무관리 솔루션 런칭으로 신규 고객 유입 및 ARPU 상승 효과도 기대된다고 분석.
▷한편, 2Q21 매출액 80억원(+80.6% YoY), 영업이익 24억원(+66.0% YoY)으로 통합 재무관리 솔루션 런칭, 블록체인 전자계약 솔루션 구축 확대의 영향에 당사 예상치를 소폭 상회했다고 설명.

에이스토리(241840) : 하반기 대작 등판 기대감 등에 강세.
▷하나금융투자는 동사에 대해 <지리산>의 91% 진행률이 반영된 지난 3개 분기 합산 영업이익은 58억원을 기록한 가운데, 남은 진행률과 거의 원가 없는 2차 판권들에 대한 이익까지 감안한다면 편당 100~150억원 내외의 영업이익이 달성 가능할 것이고, 이는 중견 제작사 중 역대 최고 이익이라고 밝힘. 이와 관련, 실제 방영이 2달 앞으로 다가왔는데, IP 비즈니스이기에 흥행에 따른 상승 잠재력이 추가로 있는 만큼 기대할 필요가 있다고 설명. 언론을 통해 발표된 드라마 라인업 중 <지리산>을 제외한 합산 제작비는 약 1,000억원 내외로 추정되는 만큼 향후에도 안정적인 고성장이 가능할 것으로 전망.
▷아울러 언론을 통해 향후 라인업이 공개되었는데, <빈센조>의 박재범 작가가 집필하는 초대형 텐트폴 시즌제 드라마 제작도 발표했다고 밝힘. 웹툰 <무당> 기반의 작품으로 미래 도시를 기반하고 있어 케이팝, UAM 등의 소재를 게임, 메타버스 등 다양한 IP 비즈니스로 확대할 계획이며, 웹툰 <340일간의 유예>의 시즌제 드라마 제작도 확정했다고 밝힘.

연우(115960) : 3분기 호실적 지속 전망 등에 소폭 상승.
▷하나금융투자는 동사에 대해 2분기 영업이익 99억원(YoY +113%)으로 높은 실적 개선을 보였으며, 3분기 영업이익은 51억원(YoY +159%)으로 호실적이 지속될 것으로 전망. 특히, 7월~8월 매출도 양호한 상황이며, 9월을 보수적으로 봐도 3분기 매출은 720~730억원 수준이 가능할 전망.
▷한편, 3분기는 가장 비수기로 3분기 영업이익은 51억원 수준으로 전분기대비 감소하지만, 전년동기대비 증가폭은 160%에 근접할 것으로 추정.

덴티스(261200) : 200억원 규모 CB 발행 결정 속 소폭 상승.
▷전일 장 마감 후 시설자금 등 확보 목적으로 엔에이치 IBKC 덴탈 솔루션 신기술투자조합 등 대상 200억원 규모의 사모 전환사채권 발행 결정(전환가액:12,902원, 전환청구일:2022-08-27 ~ 2026-07-27) 공시.
▷이와 관련, 동사는 임플란트 생산 설비 최신화 및 생산 능력(CAPA) 증설에 80억원, 구강유산균 외 신사업 투자에 각각 50억원을 투입하고, 나머지 70억원은 운영 자금으로 사용할 것으로 알려짐.

자안바이오(221610) : 불성실공시법인 지정 예고에 약세.
▷전일 장 마감 후 공시불이행 1건, 공시번복 3건으로 불성실공시법인 지정 예고(결정시한:2021-09-17) 공시.

코디엠(224060) : 불성실공시법인 지정 예고에 약세.
▷전일 장 마감 후 공시불이행(매출액 또는 손익구조 30%(대규모법인은 15%)이상 변동 미공시)으로 불성실공시법인 지정 예고(결정시한:2021-09-17) 공시.

디엔에이링크(127120) : 불성실공시법인 지정 예고에 급락.
▷전일 장 마감 후 공시불이행(매출액 또는 손익구조 30%(대규모법인은 15%)이상 변동 미공시)으로 불성실공시법인 지정 예고(결정시한:2021-09-17) 공시.